你的錢袋——

假設我們所生活的社會是一個村子，村子裡有一個企業，企業成員包括一個企業主和4個工人，你是其中一個工人，每個工人的工資是相同的。假如，你把生活必需開支以外的錢全部存到了銀行，而另外3個工人的工資收入則完全不存入銀行。其中A用所有的工資消費，除此之外，他還向銀行貸款消費，B則用所有工資以及銀行貸款買房子，C則喜歡用所有工資和銀行貸款買股票。

每年，你把所有的收入100元存入銀行，假設初始的存款利率是1％，同期的貸款利率是2％，隨著錢不斷地存入銀行，銀行的存款利率下降為0�5％，貸款利率下降為1％。而A貸款20元用來消費，B貸款20元買房子，C貸款20元買股票，企業主則貸款另外40元用來生產消費品。

企業的產量非常穩定，同時每個人的工資也不發生變化，你每年固定在銀行賬戶裡面存入等量的錢，同時其他4個人也用固定較低的貸款利率貸出固定數量的貸款。所以，物價一直相對穩定且較低，企業的利潤相對穩定，股票價格每年以10％的速度上漲。

消費品燒鵝的產量是固定的每年兩隻，每隻30元，兩隻都被A購買；房子的供給量是每年一套，價格是120元，每年都被B購買；股票則除了企業主持有的部分以外，每年都有一部分流通的股票被C購買。

終於有一天，你需要買兩隻燒鵝，燒鵝的產量是每年兩隻，都被A購買。現在你要買兩隻燒鵝，那麼A也需要兩隻燒鵝，那麼燒鵝的價格一定會提升，價格高到一定程度時，最可能的結果就是你和A分別用比較高的價格，各買一隻。而你支付的成本，遠比A原來購買時高得多。同理，你如果準備購買房子，B也仍然要買房子。B需要買房，但不是一定要買到，而你由於沒有房子，所以一定要買到。那麼最可能的是，在你和B對房子的競爭中，你以更高的價格買到了房子，同時，B原來購買的房子全部增值。而C的股票由於燒鵝和房子價格的上漲，企業業績得到提升，漲幅達到了20％。

由此可見，你雖然透過在銀行中存款獲得了微薄的利息，但與此同時，其他人利用低成本貸款使自己的財富實現的增值遠遠高於你獲得的利息。在你進行消費的時候，你所承擔的成本遠遠高於你的利息收入，也高於其他較早進行消費的人。同時，其他人的資產透過你的消費行為得到了進一步的升值。

正如此前所說，社會產品總量在一定時間內是穩定的，以貨幣來衡量的資產的價值，事實上只是對社會產品購買力的重新分配。也就是說，如果B和C將他們的資產兌現成現金，他們的所得遠遠高於你存在銀行中的存款和利息收入的總額。同時，在使用這部分現金購買社會產品的時候，以貨幣計價的社會產品會出現價格上漲，由於你的資產增值的幅度較小，所能購買到的數量就會遠遠少於B和C，甚至少於你在此前不將現金存入銀行，而直接購買社會產品所能夠購買到的數量。也就是說，由於將可支配收入以高比例儲蓄起來，你遭受了虧損。

當然，這個例子中沒有考慮B、C賣出房子或股票兌現有可能使市場的供給增加，從而使相應的價格出現回落這個因素。但事實上，由於每個人事實上代表的是一個群體，即使資產價格在上漲之後出現回撥，只要需求沒有出現根本性的衰退，價格的下降幅度就不會超過此前的上漲幅度。

我們可以從這個例子中看出，如果相當數量的居民將過大比例的可支配收入存入銀行，就等於為其他人提供了以低成本消費社會產品和以低成本炒作資產升值的機會，而將承擔通貨膨脹的風險留給了自己。因此筆者認為，為了改善生活品質以及抵禦不確定因素所造成的風險，留出部分可支配收入不用於消費是正確的。正如上述虛擬的例子中，A只是一味地消